Latar belakang pembentukan organisasi ini adalah untuk melawan ketidakadilan atas sistem kolonialisme dan imperialisme terhadap bangsa Indonesia. Sehingga hal ini membutuhkan sarana untuk melancarkan aksi dalam mencapai Indonesia Merdeka.
Tujuan dari partai politik ini adalah untuk membangun patriotisme semua rakyat Indonesia terhadap Tanah Air yang telah memberikan lapangan hidup kepada mereka. Sehingga mereka mendapat dorongan untuk bekerja sama atas dasar persamaan ketatanegaraan untuk memajukan Tanah Air Hindia Belanda dan mempersiapkan kehidupan rakyat merdeka.
Indische Partij sendiri merupakan partai politik pertama di Indonesia yang memiliki haluan kooperasi. Salah satu yang sangat menusuk perasaan pemerintah Hindia Belanda adalah tulisan Suwardi Suryaningrat yang berjudul Als ik een Nederlander was (seandainya saya seorang Belanda) isi dari tulisan tersebut adalah sindiran terhadap ketidakadilan di daerah jajahan.
Di bulan Agustus 1913, ketiga pendiri Indische Partij dijatuhi hukuman pengasingan dan mereka memilih negeri Belanda sebagai tempat pengasingannya. Karena diasingkannya akhirnya kegiatan partai ini semakin menurun.
Indische Partij kemudian berubah nama menjadi Partai Insulinde. Kemudian di tahun 1919, partai ini berubah nama lagi menjadi National Indische Partij (NIP). Sayang, partai ini tidak memiliki pengaruh yang signifikan pada rakyat, hanya sebagai perkumpulan orang-orang terpelajar.