Ditangkap
Memasuki Tahun 2022, Otoritas Pajak Denmark mengajukan tuntutan dan perintah penangkapan terhadap Sanjay Shah. Pengacaranya telah memberitahu Sanjay Shah bahwa dia akan ditangkap jika meninggalkan kota ke Eropa, meskipun dia belum dituntut. Namun hal itu tak digubris Sanjay Shah.
Alhasil, pada awal Juni 2022, Sanjay Shah ditangkap oleh kepolisian Dubai, atas dasar surat perintah penangkapan internasional dari pihak berwenang di Denmark. Polisi Dubai mengatakan penangkapan itu terjadi setelah penandatanganan perjanjian pada Maret 2022, yang memungkinkan ekstradisi antara UEA dan Denmark.
Mayor Jenderal Khalil Al Mansouri, asisten panglima untuk Urusan Investigasi Kriminal, mengatakan satuan tugas Polisi Dubai, dengan bantuan informasi dari otoritas Denmark, mengumpulkan bukti dan melacak pergerakan dan keberadaan Sanjay Shah.
Brigadir Jamal Al Jallaf, direktur Departemen Umum Investigasi Kriminal Dubai, mengatakan Shah, bersama dengan orang lain, menghadapi tuduhan penipuan pajak dividen dan pencucian uang.
"Skema penipuan, yang dikenal sebagai perdagangan 'cum-ex', melibatkan pengajuan ribuan aplikasi ke Departemen Keuangan Denmark atas nama investor dan perusahaan dari beberapa negara di seluruh dunia untuk menerima pengembalian pajak dividen," kata Jamal Al Jallaf.
Pihak berwenang telah menyelidiki ratusan bankir, manajer investasi, dan pengacara di beberapa negara ketika mereka mencoba menghitung miliaran euro dalam dana pembayar pajak yang menurut mereka telah diperoleh.
Tapi Sanjay Shah mengatakan dia sedang dijadikan kambing hitam karena mencari tahu bagaimana mendapatkan keuntungan secara hukum dari celah kode pajak yang tidak jelas yang memungkinkan perdagangan Cum-Ex.
"Buktikan bahwa ada hukum yang dilanggar. Buktikan ada penipuan. Sistem hukum mengizinkannya," kata Shah.
Sanjay hah bukanlah satu-satunya orang yang terjerat dalam skandal Cum-Ex Eropa. Jaksa Jerman lebih agresif daripada rekan mereka di Denmark dan telah mendakwa lebih dari 20 orang.
Pada uji coba penting awal tahun ini, dua pedagang mantan UniCredit SpA dihukum karena penggelapan pajak yang diperburuk. Salah satunya, Martin Shields, mengatakan kepada pengadilan Bonn bahwa meskipun dia telah menghasilkan jutaan dari Cum-Ex, dia sekarang menyesali tindakannya.
"Mengetahui apa yang sekarang saya ketahui, saya tidak akan melibatkan diri saya dalam industri Cum-Ex," kata Shields.